中国保险的线上流量，开始彻底觉醒。
过去一年里，市场上崛起了数以万计与保险相关的微信公众号，以及上万个与保险相关的抖音账号。
行业人士预估，整个行业至少有3万左右的小型工作室。
除了工作室，市场上还跑出来十几家知名平台，其中的许多在最近一年大规模融资，公开可查询融资额超过9亿。
这个新崛起的百万亿市场，被誉为金融科技“下一个巨型风口”。
这个模式的暴利性，也开始展现。“两个人的小团队，一个月利润10万。”
这到底是一种怎样的商业模式？行业的红利期还有多久？
一本财经将持续报道保险流量背后的故事，以下是保险系列专题*篇《保险流量模式的三大困局：流量枯竭、人力暴涨和利益原罪》。
万家平台
最近的保险流量崛起盛况，可以用“井喷”来形容。
最近两年，在微信公众号上，出现了大量的保险账号。它们的主要内容，就是介绍一些保险知识，拆解保险产品，并贩卖焦虑。
比如，《深扒微信和支付宝上的保险，哪些值得买》《某某保险被查，你买的保险是否受到影响？》。
热门事件发生后，它们也会借势贩卖焦虑。
比如，《无锡桥塌了，如果你买了这些保险的话……》。
除了微信公众号，在抖音等短视频渠道上，也形成了上万个与保险相关的账号矩阵。
相比微信端，短视频的内容更直白。而这些账号的内容，也基本雷同。
比较热门的，也永远是那几款，比如《史上最坑的保险陷阱》《保险怎么买划算？》《应该给孩子上什么保险？》。
这股强势崛起的保险流量背后，可能是两到十几人的小工作室，也有几百人的大平台。
多位业内人士预估，这样的平台，至少已有3万家。
得出这个数据，也有一定依据。
监管规定，没有相应牌照的公司和个人，不得在互联网上销售保险。
因此，这些线上团队，不可避免要和有互联网销售保险牌照的公司合作，借用它们的“保险通道”。
追踪这些通道，我们就能看到一些核心数据。
慧择网是一家创办了13年的互联网保险公司，很早就获得了相应牌照。
“现在很多保险工作室都和慧择合作，借用其牌照通道。”业内资深人士秦斌称。
一本财经曾报道，在慧择网9月初递交的招股书中，有一项有意思的数据：其“间接销售”占比74%。
媒体进一步报道称，有1.7万个微信公众号和慧择网合作。
“这些微信公众号借用牌照通道，要支付10%到20%的通道费，从而带来了间接销售。”多位知情人士透露。
“市面上远不止1.7万个微信公众号，还有和其他通道合作的微信公众号，再加上抖音的上万短视频大军，行业至少有3万玩家。”秦斌称。
行业还存在大量不是以保险销售为主的隐形流量，譬如，有的母婴号，除了卖尿不湿，可能也会销售保险。
如果加上隐形流量，这个领域的玩家，数量更为惊人。
在工作室之外，这个模式还孕育出了一些大平台，从去年开始，它们中的很多，受到了资本的热捧。
公开数据显示，从去年下半年开始，已有9家类似的平台获得融资。
在过去10个月里，多保鱼一家就获得了三轮融资，其中光今年9月，它就获得了超2亿元B轮融资。
8月，小帮规划获2亿元B轮融资，腾讯领投，红杉资本中国基金、蓝驰创投、美国再保险集团（RGA）跟投。
一年多时间，据公开数据，至少有9亿多资金涌入这一赛道。
数万家平台崛起，9亿多资本涌入，这背后，到底是一个怎样的商业模式？
暴利空间
其实，这些玩家的商业模式并不复杂。
“很多用户看了短视频，就会来问我们，到底应该怎么买保险。”一家保险流量平台的运营负责人吴艳称，他们会将这些有购买需求的用户拉成一个社群，然后在里头去转化更有购买意向的人。
这是流量运营的*个阶段：转化“私域流量”。
一家平台在运营私域流量时，会每天定时分享保险知识
很快，这些有购买意向的用户，就开始进入第二个阶段：定制化服务。
“用户可以缴纳一定的费用，比如69元、99元，购买一个私人定制化服务。”吴艳称，紧接着，他们的“保险规划师”，就开始和用户打电话，进行一对一交流。
如果用户最后购买了保险，平台方还能拿到高额的佣金，“为保费的30%到80%不等”。
这个模式的暴利性，也正是体现在这一点上。
假如一个用户花1000元买了一个保险，平台不仅赚了他69元或99元的咨询费，还能拿到至少300元的佣金。
“我们的平台从3个月前开始运营，现在只有两个人，一个负责内容，一个负责运营，每月利润至少10万。”某保险工作室的创始人唐雪称。
唐雪也直言不讳，他们主要挑佣金高的产品推荐。
做一个工作室，门槛实在太低。找一个知道怎么拍摄短视频的员工，把抖音上最火的内容换个人再拍一次，在各个渠道分发，就可以捞出来流量。
门槛低，利润高，所以行业才出现了数万家平台。
听起来，这个模式毫无技术含量，也无创新之处，它为何会在最近井喷式爆发？
这是因为，新生一代成长起来了。
新生代是互联网最早一批网民，他们迈入人生的稳定阶段不久，成了家，立了业，此时，恰恰到了他们的保险需求爆发的阶段。
但是，传统的保险代理人，很难取得他们的信任。
在过去，保险代理人都隶属于某一家保险公司。
比如，平安保险下面的保险代理人，基本只会销售平安的保险。
所以，这些人的目的，就是尽量把自家公司的保险卖出去，且哪款产品佣金高，就推荐哪款，很少会根据用户的需求去推荐。
这也是过去保险市场被做乱的核心原因。
而最近的这个模式，让一个新的群体崛起了，这就是保险规划师。
这个群体不隶属于任何保险公司，他们自称为“独立第三方”，会根据用户的个人情况来推荐保险。
说到底，最近的保险热，也是基于新生代对“保险规划师”这个新群体的信任，才得以出现的。
这个市场有多大？
《人民日报》海外版消息称，截至2017年，中国寿险人均保单持有量仅为0.05张，而发达国家是1.5张以上。
这意味着，中国保险业刚刚崛起，和发达国家，还有30倍的差距。
截至2018年底，中国的保费总资产为18.33万亿，如果还有多倍空间，这个市场甚至可以达到百万亿级别，潜力不可限量。
03 三大困境
门槛低、利润高、市场大，看起来，这实在是一个黄金行业。
但实际上，这个模式存在三大困局，谁能破解这三大困局，谁才能真正建立一个“商业模式”。不然，它仅仅是一门生意。
尽管新生代的保险需求集中爆发，但他们相对理性，在线上购买的保险，价格都偏低。
“普遍在几百元到2000元不等。”吴艳称。
很多平台透露，获客成本维持在100元左右时，自己才有较大的盈利空间。
在早期，大平台曾经在各个流量渠道上进行过投放，抖音、微博、知乎、公众号等社交平台上的流量，基本都被洗了一遍。
一些细分领域的大KOL，譬如母婴类KOL，会被几家平台同时争抢。
因为玩家太多，大家的内容同质化又太过严重，线上流量已出现枯竭趋势——流量红利在急速消减。
“一家平台的创始人曾经在一个峰会上提到，现在他们的获客成本要上千元。”一位知情人士透露。
而多位行业从业者私下透露的获客数据，也不太乐观，“现在已基本涨到几百元了”。
VC投资人胡曦曾经看过市面上所有知名的保险流量平台，最后选择放弃，核心原因就是他觉得，“流量红利很快就会消失”。
但是他万万没想到，半年之后，获客成本就高到了让平台难以盈利的地步。
很多平台已经融资，为了给投资人一个漂亮的数据，它们不得不开启烧钱买流量的模式。
这样就反推了流量成本，让其越来越高。
如果是在其他互联网领域，烧钱买流量，这个故事或许可以说得通。
比如，在现金贷领域，你烧钱买来的用户可能很快就会复贷，一次次反复借款，最终，你的钱能赚回来。
但保险有其特殊性：它是一个低频且弱需求的产品。吴艳曾经计算过数据，发现他们的用户，顶多会在平台上购买4次保险。
也就是说，依靠烧钱买来的低频流量，可能很难盈利。大平台全网购买流量、跑数据的模式，最终会如何收场？我们不得而知。
再来看第二个困局。
采取一对一的定制服务模式，一定会面临一个难题：人力成本暴涨。
“一个保险规划师，一天最多接待10个新人。”吴艳称，用户买保险，不是一天就会下决定的，所以你可能需要跟进一个用户长达一周以上。
一个保险规划师虽然一天只接待10个新人，但不长时间之后，他的手头就会叠加几十个老用户，每天会忙得不可开交。
假设一个平台一个月有10万增长的用户，除以30天，所需要的人力就是3000多人。
“哪怕每月新增10万用户，这样的平台其实也没有多大的互联网效应，对于投资人来说，投资价值不算大。”胡曦称。
他甚至质疑，这样的模式和传统的线下代理人模式相比，是否有优势。
因为所谓的“互联网模式”，可以批量复制、快速提高效率，服务1个用户和服务1000万用户，成本并不会相差太多。
当需要人海战术时，它就变成了一门生意，而非一个模式。
而这个模式的第三个困局，就是“利益原罪”。
“一个独立的第三方，应该是公正客观的，且不能有利益牵扯。”胡曦称，这个商业模式的*状态，应该是保险规划师只收取咨询费，用户自行去保险公司购买保险。
但因为保险的佣金实在太高，没有人可以绕过这个诱惑。
现在，几乎所有的平台，都是既收咨询费，也推荐保险。
如果保险规划师还是和佣金捆绑，这个模式和传统的保险代理人模式，并无本质区别——因为其中的利益关系，并未改变。
“规划师的工资，都是和佣金挂钩的，所以这些规划师会存在一个问题，就是哪个保险产品的佣金高，他就推荐哪个。”吴艳说。
因此，最近，行业投诉在不断增多，用户对于一些平台“既当婊子又立牌坊”的行为，开始丧失信任。
尽管行业的大平台存在这些突围困惑，小工作室却并不需要考虑这么多。
靠着圈养的小流量池，它们依然保持着强势的赚钱势头——因为它们不需要购买流量，而是自己吸粉产生流量。
“所以说，这一定是一个赚钱的生意，但它能否成长为一个大的商业模式，我还在观望。”胡曦觉得，也许会有平台解决这三大难点，杀出重围。
现在行业达到顶点了吗？
几乎所有的从业者认为，这只是蓝海的开端，大资本才刚刚进场。
如此巨大的百万亿市场，实在有太大的想象力。
风起云涌，各路争雄，一股新的风潮正在席卷而来。
尽管行业刚刚抬头，但因为门槛低，大量赚快钱的玩家开始涌入。
他们可不想走通一个商业模式，只想收割一把就离场。
但保险是一个严监管的行业，一旦出现混乱的苗头，可能就会迎来雷霆整治。
因此，不少从业者担忧，太多乱搞的人进场，会搅浑行业，让风口还未起，就胎死腹中。
